زوج اليورو/الدولار الأمريكي استقر فوق مستوى التصحيح 23.6%-1.0843 يوم الخميس ويواصل الارتفاع نحو مستوى التصحيح 0.0%-1.0917. بالأمس، تلقى الدولار الأمريكي "ضربة جديدة" على شكل تقرير التضخم، الذي أصبح السبب الرئيسي لتراجع الدببة مرة أخرى. يشير القناة الصاعدة إلى اتجاه "صعودي" في السوق.

أصبحت الوضعية مع الأمواج أكثر تعقيدًا. الموجة الصاعدة الجديدة كسرت قمة الموجة السابقة وتستمر في التشكيل، بينما الموجة الهابطة الأخيرة المكتملة فشلت في كسر قاع الموجة السابقة. وبالتالي، كانت هناك علامتان على تغيير الاتجاه من "هبوطي" إلى "صعودي". في الأسبوع الماضي، حصل الثيران على دعم من خلفية معلوماتية مهمة، مما أدى إلى ارتفاع واثق في الزوج. هذا الأسبوع، أشار تقرير تضخم واحد فقط في الولايات المتحدة بوضوح إلى سقوط الدولار، لكنه كان كافيًا لارتفاع جديد في الزوج.

الخلفية المعلوماتية يوم الخميس لم تعطِ الدببة أي فرصة مرة أخرى. تباطأ التضخم في الولايات المتحدة أكثر مما توقعه المتداولون، مما شكل أساسًا لمبيعات جديدة للدولار. في رأيي، بجانب هذا التقرير، لم يدفع أي شيء آخر هذا الأسبوع المتداولين لبيع العملة الأمريكية. يعتقد بعض الخبراء أن جيروم باول خفف من لهجته بشأن السياسة النقدية، لكنني لا أعتقد أن هذا هو الحال. قال باول مرة أخرى العبارة المقدسة بأن الفيدرالي مستعد لبدء تخفيف السياسة، لكن هناك حاجة إلى المزيد من البيانات لضمان أن التضخم يتحرك بثبات نحو 2%. كنا نسمع هذه العبارة كل شهر منذ يناير. طوال هذا الوقت، كان التضخم في أمريكا في نطاق 3.0-3.7%، لذلك في كل مرة يتحدث باول عن الاستعداد للتخفيف، لكن "يجب أن يكون التضخم على طريق 2%." لم نسمع أي شيء جديد هذا الأسبوع. ومع ذلك، فقد فهم السوق كل ما يحتاجه بنفسه. الآن هو واثق من خفض الفائدة في سبتمبر.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، قامت الزوجة بعكس جديد لصالح اليورو بعد تشكيل "تباعد صعودي" جديد مع مؤشر CCI والارتداد من مستوى التصحيح 61.8%-1.0714. لاحقًا، استقرت الزوجة فوق مستوى فيبوناتشي 50.0%-1.0794 ووصلت إلى مستوى التصحيح 38.2%-1.0876. الارتداد من هذا المستوى سيفضل العملة الأمريكية وبعض الانخفاض نحو 1.0794. الإغلاق فوق 1.0876 سيزيد من احتمالية استمرار النمو نحو مستوى فيبوناتشي التالي 23.6%-1.0977. لا توجد تباعدات ناشئة في أي من المؤشرات اليوم.

تقرير التزامات المتداولين (COT):

خلال الأسبوع الماضي، أغلق المضاربون 4,094 مركزًا طويلًا وفتحوا 12,288 مركزًا قصيرًا. تحول شعور مجموعة "غير التجارية" إلى الاتجاه الهبوطي قبل بضعة أسابيع وهو يتزايد حاليًا. يبلغ إجمالي عدد المراكز الطويلة التي يحتفظ بها المضاربون الآن 167,000، بينما يبلغ عدد المراكز القصيرة 175,000.

ما زلت أعتقد أن الوضع سيستمر في التحول لصالح الدببة. لا أرى أسبابًا طويلة الأجل لشراء اليورو، حيث بدأ البنك المركزي الأوروبي في تخفيف السياسة النقدية، مما سيخفض عوائد الودائع المصرفية والسندات الحكومية. في أمريكا، ستظل عند مستويات عالية لعدة أشهر أخرى على الأقل، مما يجعل الدولار أكثر جاذبية للمستثمرين. إمكانيات انخفاض اليورو كبيرة حتى وفقًا لتقارير COT. عدد العقود القصيرة بين اللاعبين المحترفين في ازدياد.

تقويم الأخبار للولايات المتحدة ومنطقة اليورو:

الولايات المتحدة – مؤشر أسعار المنتجين (12:30 بالتوقيت العالمي).

الولايات المتحدة – مؤشر ثقة المستهلك لجامعة ميشيغان (14:00 بالتوقيت العالمي).

يتضمن تقويم الأحداث الاقتصادية ليوم 12 يوليو مدخلين غير مهمين جدًا. قد يكون تأثير الخلفية المعلوماتية على شعور المتداولين اليوم ضعيفًا.

توقعات EUR/USD ونصائح التداول:

يمكن بيع الزوج اليوم عند الارتداد من مستوى 1.0917 على الرسم البياني الساعي بهدف 1.0843. كان الشراء ممكنًا عند الإغلاق فوق 1.0843 بهدف 1.0917. يمكن الاحتفاظ بهذه التداولات مفتوحة، لكن احتمال التصحيح أعلى اليوم. ما لم تخيب التقارير الأمريكية آمال الدببة مرة أخرى.

تم بناء مستويات فيبوناتشي من 1.0602 إلى 1.0917 على الرسم البياني الساعي ومن 1.0450 إلى 1.1139 على الرسم البياني لأربع ساعات.