شهد زوج العملات EUR/USD حركة غير عادية للغاية يوم الجمعة (كما أشرنا خلال عطلة نهاية الأسبوع). للتلخيص، فشلت التقارير الرئيسية التي كان السوق يتوقعها طوال الأسبوع (أو ربما لفترة أطول) بشكل كبير. جاءت أرقام الوظائف غير الزراعية (NFP) أقل بكثير من أدنى التوقعات، وعلى الرغم من مناقشة عوامل مثل الأعاصير الأمريكية التي أثرت على أرقام أكتوبر، إلا أن النتيجة لا تزال مخيبة للآمال. كما ذكرنا خلال عطلة نهاية الأسبوع، كان ارتفاع الدولار على خلفية نتائج NFP الضعيفة غير منطقي، لذا كان من المتوقع حدوث انخفاض لاحق - وهو ما حدث بالفعل يوم الاثنين.

وبالتالي، بدأ زوج العملات EUR/USD أخيرًا حركة تصحيحية صعودية. هذا التطور ليس مفاجئًا، حيث كانت هناك مؤشرات مختلفة تشير إلى ذلك خلال الأسبوعين أو الثلاثة الماضية. ما زلنا نتوقع اتجاهًا هبوطيًا على المدى المتوسط، ولكن قد يصحح الزوج بمقدار 100 نقطة أخرى هذا الأسبوع.

بالطبع، يعتمد كل شيء الآن على الاجتماع القادم لمجلس الاحتياطي الفيدرالي. نظرًا لتقرير سوق العمل الضعيف، يمكننا توقع نبرة أكثر تيسيرًا، وربما حتى خفض سعر الفائدة بنسبة 0.5% (على الرغم من أنه غير محتمل) أو أي إجراء يمكن أن يزيد الضغط على الدولار. ومع ذلك، نعتقد أن السوق قد قام بالفعل بتسعير دورة التيسير النقدي لمجلس الاحتياطي الفيدرالي بالكامل أو تقريبًا، مما يعني أنه لا توجد أسباب لانخفاض كبير في الدولار الأمريكي. نتوقع تصحيحًا، يليه استئناف الاتجاه الهبوطي الذي كان يتشكل خلال الشهر الماضي.

من الجدير بالذكر أن تقريرًا رئيسيًا آخر، وهو مؤشر مديري المشتريات الصناعي ISM، قد خيب التوقعات بشكل كبير أيضًا. على الرغم من أن رؤية هذا المؤشر تحت عتبة 50.0 لم تعد مفاجئة، إلا أن أرقام أكتوبر انخفضت أكثر. بينما لا يؤثر مؤشر ISM حاليًا على التوقعات الاقتصادية، فإنه بالتأكيد لا يساعد الدولار. وبالتالي، كانت هناك أسباب كافية لانخفاض الدولار يوم الجمعة. شهد يوم الاثنين "استعادة للقيمة العادلة". كل شيء يعتمد على إجراءات الاحتياطي الفيدرالي ونتائج الانتخابات الرئاسية الأمريكية، وكلاهما يحدث هذا الأسبوع.

متوسط تقلب زوج اليورو/الدولار الأمريكي خلال الأيام الخمسة الأخيرة من التداول يبلغ حاليًا 61 نقطة، ويُصنف على أنه "منخفض". نتوقع يوم الثلاثاء أن يتحرك الزوج بين المستويات 1.0828 و1.0950. القناة الأعلى للانحدار الخطي قد اتجهت نحو الأسفل، مما يشير إلى أن الاتجاه الهبوطي العالمي لا يزال قائمًا. وقد شكل مؤشر CCI عدة تباينات صعودية، مما يشير إلى احتمال حدوث تصحيح.

أقرب مستويات الدعم:

• S1 – 1.0864
• S2 – 1.0803
• S3 – 1.0742

أقرب مستويات المقاومة:

• R1 – 1.0925
• R2 – 1.0986
• R3 – 1.1047

توصيات التداول:

بدأ زوج اليورو/الدولار الأمريكي في تصحيح. خلال الأسابيع الأخيرة، أكدنا على توقعاتنا متوسطة الأجل بضعف اليورو، لذا نحن ندعم الاتجاه الهبوطي بشكل كامل. من الممكن أن يكون السوق قد قام بتسعير جميع أو معظم تخفيضات الفائدة المتوقعة من الفيدرالي. إذا كان الأمر كذلك، فقد يفتقر الدولار إلى محفزات هبوطية إضافية. تظل المراكز القصيرة صالحة مع أهداف عند 1.0761 و1.0742 طالما بقي السعر تحت المتوسط المتحرك. إذا كنت تتداول بناءً على التحليل الفني البحت، فإن المراكز الطويلة ذات الأهداف 1.0925 و1.0950 ذات صلة حاليًا، على الرغم من أن هذا مجرد مرحلة تصحيحية.

توضيح الرسوم التوضيحية:

تساعد قنوات الانحدار الخطي في تحديد الاتجاه الحالي. إذا كانت القناتان متوازيتين، فهذا يشير إلى وجود اتجاه قوي.

خط المتوسط المتحرك (الإعدادات: 20,0، ملسن) يحدد الاتجاه قصير الأجل ويوجه اتجاه التداول.

مستويات Murray تعمل كمستويات مستهدفة للحركات والتصحيحات.

مستويات التقلب (الخطوط الحمراء) تمثل النطاق السعري المحتمل للزوج خلال الـ 24 ساعة القادمة بناءً على قراءات التقلب الحالية.

مؤشر CCI: إذا دخل منطقة التشبع البيعي (أقل من -250) أو منطقة التشبع الشرائي (أعلى من +250)، فإنه يشير إلى انعكاس وشيك في الاتجاه المعاكس.