Pada hari Rabu, pasangan EUR/USD terus diperdagangkan dengan tenang hingga laporan inflasi AS dirilis. Namun, laporan inflasi tersebut tidak banyak mengubah posisi dolar AS. Sejak awal, Indeks Harga Konsumen naik menjadi 2,7% year-on-year, sesuai dengan prediksi. Inflasi inti tetap sebesar 3,3%, seperti yang diprediksi. Dengan demikian, tidak ada penyimpangan dari prediksi, sehingga pasar tidak memiliki alasan untuk bereaksi.
Fakta bahwa inflasi di AS meningkat membawa Federal Reserve lebih dekat untuk mengambil jeda pada bulan Desember, tetapi tidak meningkat sedemikian rupa sehingga kita harus panik karenanya. Jika The Fed memutuskan untuk kembali menurunkan suku bunga sebesar 0,25% pada bulan Desember, hal itu seharusnya tidak mengejutkan siapa pun. Inflasi meningkat, dan itu buruk, tetapi kebijakan moneter The Fed tetap ketat, sehingga akan terus memberikan tekanan ke atas pada harga.
Yang juga perlu dicatat adalah sikap beberapa perwakilan komite moneter The Fed, yang memungkinkan kenaikan suku bunga utama jika diperlukan. Singkatnya, bank sentral AS tidak hanya berfokus pada pelonggaran (seperti yang diinginkan pasar dalam dua tahun terakhir); mereka berfokus pada pencapaian target inflasi. Dan jika ini memerlukan pengetatan kebijakan, mereka akan mengambil langkah ini.
Bagi mata uang Amerika, berita semacam ini seperti hadiah Tahun Baru dan Natal. Pasar mengatur diri untuk enam sampai tujuh tahap pelonggaran kebijakan hanya pada tahun 2024, dan pada akhirnya, mungkin kurang dari tiga. Pasar mengharapkan bahwa suku bunga akan turun sebesar 1,5% hanya tahun ini, tetapi mungkin tidak akan mencapai 1%. Pada saat yang sama, Bank Sentral Eropa tidak akan berhenti di situ dan hampir dipastikan akan menurunkan suku bunga pada bulan Desember. Dengan demikian, bahkan jika The Fed juga menurunkan suku bunga, euro akan tetap mengalami penurunan yang lebih besar.
Selain itu, kami masih tidak percaya bahwa pasar telah menyeimbangkan nilai tukar dolar setelah penurunan dua tahun, yang merupakan koreksi. Pada timeframe mingguan (bahkan tanpa indikator apa pun), kami melihat bahwa harga turun dan kemudian terkoreksi. Oleh karena itu, tren menurun yang baru sedang dimulai sekarang. Bahkan jika ini tidak terjadi, dan kita, sebaliknya, berada di dalam tren naik baru yang dimulai pada tahun 2022, beberapa dasar teknikal atau sinyal diperlukan untuk mengidentifikasi tren baru. Karena saat ini tidak ada, tidak masuk akan untuk mengharapkan mata uang euro tumbuh hingga $1,20 dan lebih tinggi. Kami bahkan tidak membahas fakta bahwa tidak ada alasan fundamental untuk pertumbuhan semacam itu. Dolar dan ekonomi Amerika masih terlihat lebih kuat daripada euro dan Uni Eropa.
Rata-rata volatilitas pasangan mata uang EUR/USD selama lima hari perdagangan terakhir hingga 12 Desember sebesar 72 pip, diklasifikasikan sebagai "rata-rata". Untuk hari Rabu, kami memperkirakan pasangan ini bergerak antara 1,0420 dan 1,0564. Channel regresi linear yang lebih tinggi mengarah ke bawah, menunjukkan bahwa tren menurun global tetap utuh. Indikator CCI telah memasuki zona oversold beberapa kali, memicu rebound korektif yang saat ini sedang berlangsung.
Level Support:
S1 – 1,0498
S2 – 1,0376
S3 – 1,0254
Level Resistance:
R1 – 1,0620
R2 – 1,0742
R3 – 1,0864
Rekomendasi Trading:
Pasangan EUR/USD dapat melanjutkan tren menurunnya kapan saja. Selama berbulan-bulan, kami terus mempertahankan prospek bearish untuk euro dalam jangka menengah dan sepenuhnya mendukung tren menurun secara keseluruhan. Ada kemungkinan besar bahwa pasar telah memperhitungkan semua, atau hampir semua, penurunan suku bunga yang diantisipasi oleh Fed. Jika ini benar, dolar masih tidak memiliki alasan substansial untuk turun dalam jangka menengah, meskipun sebelumnya ada sedikit alasan. Posisi jual dapat dipertimbangkan dengan target 1,0420 dan 1,0376 jika harga berada di bawah moving averages. Jika Anda melakukan trading murni berdasarkan sinyal teknikal , posisi beli dapat dipertimbangkan ketika harga berada di atas moving averages, dengan target 1,0620 dan 1,0636. Namun, kami tidak merekomendasikan posisi beli saat ini.
Penjelasan Ilustrasi:
Channel Regresi Linear membantu menentukan tren saat ini. Jika kedua channel sejajar, ini menunjukkan tren yang kuat.
Garis Moving Averages (pengaturan: 20,0, diperhalus) mendefinisikan tren jangka pendek dan memandu arah trading .
Level Murray bertindak sebagai level target untuk pergerakan dan koreksi.
Tingkat Volatilitas (garis merah) mewakili rentang harga yang mungkin dihuni pasangan ini selama 24 jam ke depan berdasarkan volatilitas saat ini.
Indikator CCI: Jika memasuki wilayah oversold (di bawah -250) atau overbought (di atas +250), ini menandakan tren akan segera berbalik ke arah yang berlawanan.
