Na sexta-feira, o par de moedas EUR/USD continuou a se mover mais para os lados do que para cima, mas no geral a tendência de alta ainda está em vigor, e a moeda europeia disparou com força renovada esta noite e pela manhã. A dupla simplesmente fez uma pequena pausa na semana passada antes de uma nova "decolagem", em teoria. Não somos os únicos intrigados com isso; um número considerável de especialistas também questiona o que está motivando o mercado, que continua comprando o euro. Nada de significativo ocorreu na noite de segunda-feira que pudesse ter causado uma valorização significativa do euro. Como resultado, a situação geral permanece inalterada: o par frequentemente exibe crescimento sem motivo aparente.

Já mencionamos que o euro agora pode ser sustentado por um ou dois fatores. O primeiro é o estreitamento altamente provável do diferencial de juros do BCE-Fed nos próximos meses. A segunda é uma correção técnica de tendência ascendente após uma queda de aproximadamente dois anos. No entanto, também deve ser reconhecido que o euro está se expandindo muito rapidamente e em excesso. Os resultados das reuniões do Fed e do BCE, que ocorrerão em uma semana e meia, na verdade já são conhecidos do mercado. Acreditamos que essas ocorrências podem fazer com que o sentimento do mercado mude. No entanto, devemos reiterar que o mercado atuará independentemente do subjacente e do contexto macroeconômico se optar por comprar o euro e vender o dólar. Só que há momentos em que a macroeconomia e o "fundamento" não correspondem à direção do movimento. Portanto, tudo o que você precisa fazer é prestar mais atenção à análise técnica, que retrata a atividade do mercado com perfeição.

O que a negociação desta semana trará?

Em termos de macroeconomia ou "fundação", esta semana não será a mais interessante. Não haverá muitas histórias ou acontecimentos verdadeiramente significativos. Devemos começar ouvindo mais alguns comentários de Christine Lagarde. Na última quinta e sexta-feira, a presidente do BCE falou, embora ela não tenha oferecido nenhuma informação essencialmente nova. A política monetária, deve ser entendida, é como o Titanic no Atlântico. Se Lagarde fala cinco vezes em duas semanas, ela apenas não consegue surpreender os participantes do mercado todas as vezes porque ela desloca a direção de seu movimento de forma extremamente lenta. Portanto, apenas um desempenho em cinco ou dez pode causar uma mudança no mercado. Mas também é impossível descartar a declaração do presidente do BCE como "sem importância".

Lagarde apresentará esta semana na segunda, terça e sexta-feira. Amanhã também serão divulgados os índices de atividade empresarial para os setores industrial e de serviços da UE, além dos discursos de Lagarde. Mudanças graves em seus valores não devem ser antecipadas com base nas previsões. Todos os três indicadores são previstos por especialistas para permanecerem abaixo da "linha d'água" de 50,0, portanto, uma grande resposta a essas descobertas não é esperada, exceto por desvios significativos das expectativas.

Todos os eventos programados para esta semana, seguindo a União Europeia, estão listados acima. Acontece que os traders podem, em teoria, focar apenas no "método" pelos próximos cinco dias. E tudo o que está dizendo neste ponto é que não existe um sinal de venda nem uma condição para o par cair. No TF de 4 horas, todas as indicações apontam para cima, e no TF de 24 horas, o preço está acima de todas as linhas do indicador Ichimoku. Tal movimento pode, teoricamente, continuar pelo tempo que você quiser. Embora não sejamos contra a expansão do euro, achamos que também deve haver correções.

Deve ser lembrado que quase todos os membros do comitê de política monetária do Fed indicaram na semana passada que estavam preparados para continuar apertando a política monetária. Embora pareça um aspecto "hawkish", o dólar deu poucos sinais de reação. Portanto, está longe de ser certo que o dólar se valorize, mesmo que elementos de suporte para a moeda dos EUA surjam esta semana.

Em 23 de janeiro, a volatilidade média do par de moedas euro/dólar nos cinco pregões anteriores era de 79 pontos, o que é considerado "normal". Portanto, na segunda-feira, prevemos que o par flutue entre 1,0813 e 1,0971. A reversão para baixo do indicador Heiken Ashi sinalizará o início de uma nova fase de atividade corretiva.

Níveis de suporte mais próximo

S1 – 1.0864

S2 – 1.0742

S3 – 1.0620

Níveis de resistência mais próximo

R1 – 1.0986

Sugestões de negociação:

O par EUR/USD está tentando se mover para o norte mais uma vez. Até que o indicador Heiken Ashi desapareça, você pode continuar mantendo posições longas com metas de 1,0971 e 1,0986. Após colocar o preço abaixo da linha de média móvel e definir um preço-alvo de 1,0742, você pode começar a abrir posições curtas.

Explicações para as ilustrações:

Determine a tendência atual com o uso de canais de regressão linear. A tendência agora é forte se ambos estiverem se movendo na mesma direção.

Linha de média móvel (configurações 20.0, suavizada): Este indicador identifica a tendência atual de curto prazo e a direção da negociação.

Os níveis de Murray servem como ponto de partida para ajustes e movimentos.

Com base nos indicadores de volatilidade atuais, os níveis de volatilidade (linhas vermelhas) representam o canal de preço esperado no qual o par será negociado no dia seguinte.

Uma reversão de tendência na direção oposta é iminente quando o indicador CCI cruza para as zonas de sobrecompra (acima de +250) ou sobrevenda (abaixo de -250).