Na quarta-feira, o par EUR/USD registrou uma nova reversão a favor do dólar americano, consolidando-se abaixo do nível de retração de Fibonacci de 200,0%, em 1,1165. Com isso, a queda pode continuar em direção à zona de suporte entre 1,1070 e 1,1081, que coincide com uma linha de tendência ascendente. Uma recuperação nesses níveis de suporte pode resultar em uma nova reversão a favor do euro, retomando o movimento de alta em direção ao nível de 1,1165.

A situação das ondas tornou-se um pouco mais complexa, mas permanece geralmente clara. A última onda de alta completada superou o pico da onda anterior, enquanto a nova onda de baixa ainda não se aproximou do ponto mínimo de 15 de agosto. Assim, a tendência de alta permanece intacta. Para reverter essa tendência de alta, os ursos precisariam romper o ponto mínimo da última onda de baixa, que está em torno de 1,0950. Inicialmente, seria necessário um fechamento abaixo da linha de tendência.

As informações fornecidas na quarta-feira foram fracas ou inexistentes. No entanto, hoje os traders terão alguns dados para considerar. Em poucas horas, a Alemanha divulgará seu Índice de Preços ao Consumidor (CPI) de agosto. As previsões indicam uma queda de 2,3% ano a ano para 2,1% ano a ano. Se essas previsões se confirmarem e a inflação europeia também for projetada para cair de 2,6%, o BCE poderá reduzir as taxas de juros pela segunda vez em setembro. Acredito que, nas últimas semanas, o mercado esteve totalmente focado em um evento—a redução da taxa pelo FOMC em setembro. O BCE foi pouco considerado e, quando foi, não foi no contexto de novo afrouxamento monetário. No entanto, o sentimento dos traders pode começar a mudar para baixa à medida que o impulso de alta enfraquece, e o foco se volta para a possibilidade de um corte de juros pelo BCE. É claro que isto depende de a inflação alemã e europeia mostrarem uma desaceleração em vez de uma aceleração adicional.

No gráfico de 4 horas, o par se consolidou abaixo do nível Fibonacci 100,0%, em 1,1139, indicando um potencial para uma nova queda do euro. O indicador CCI formou uma divergência de "baixa", e o indicador RSI entrou na zona de sobre-compra. Assim, há fatores suficientes para um possível declínio do par no curto prazo. Mas será que o dólar pode esperar um crescimento significativo em breve? Na minha opinião, não. Recomendo acompanhar as mudanças no gráfico horário, pois é mais fácil fazê-lo.

Relatório de Compromisso dos Traders (COT):

Na última semana do relatório, os especuladores abriram 12.138 posições compradas e fecharam 16.896 posições vendidas. O sentimento entre os traders não comerciais mudou para "baixa" há alguns meses, mas, atualmente, os touros estão novamente dominando. O número total de posições de compra mantidas pelos especuladores é agora de 194.000, enquanto as posições de venda são 138.000.

Ainda acredito que a situação continuará a favorecer os ursos. Não vejo motivos de longo prazo para comprar euros, já que o BCE está começando a flexibilizar sua política monetária. Nos Estados Unidos, as taxas permanecerão altas pelo menos até 18 de setembro. Além disso, o mercado já precificou um corte nas taxas em setembro com 100% de probabilidade. O potencial para uma queda na moeda europeia parece substancial. No entanto, a análise gráfica atualmente não dá suporte a uma forte queda do euro, e o histórico de informações prejudica regularmente o dólar.

Calendário econômico dos EUA e da zona do euro:

• Zona do Euro - Índice de Preços ao Consumidor na Alemanha (12:00 UTC)
• EUA - Variação do PIB para o segundo trimestre (12:30 UTC)
• EUA - Mudanças nos pedidos iniciais de subsídio de desemprego (12:30 UTC)

O dia 29 de agosto tem três eventos econômicos programados. O impacto do histórico de informações sobre o sentimento dos traders no restante do dia será moderado.

Previsão do EUR/USD e recomendações de negociação:

A venda do par pode ter sido considerada após um fechamento abaixo do nível 1,1165 na tabela horária, tendo como alvo 1,1070-1,1081. Essas negociações podem ser mantidas abertas no momento. As compras podem ser consideradas se o par se recuperar da zona de 1,1070-1,1081 na tabela horária, tendo como alvo 1,1165.

Os níveis de Fibonacci são traçados a partir de 1,0917-1,0668 no gráfico horário e de 1,1139-1,0603 no gráfico de 4 horas.