Na sexta-feira, o par EUR/USD reverteu a favor do dólar americano e retornou à zona de suporte de 1,1070-1,1081. Uma recuperação dessa zona pode levar a uma reversão a favor do euro e a uma retomada do crescimento em direção ao nível de retração de 200,0%, em 1,1165. A consolidação abaixo dessa zona aumentaria a probabilidade de uma nova queda em direção ao próximo nível de Fibonacci de 127,2%, em 1,0984.

A dinâmica das ondas tornou-se um pouco mais complexa, mas a tendência geral ainda é clara. A última onda de alta ultrapassou o topo da onda anterior, enquanto a última onda de baixa não chegou perto da mínima registrada em 15 de agosto. Dessa forma, a tendência de alta permanece intacta. Para que essa tendência seja invalidada, os vendedores precisam romper a mínima da última onda de queda, que está próxima do nível de 1,1026. Alternativamente, a atual onda de alta não deve superar o pico de 26 de agosto.

Na sexta-feira, os dados econômicos foram robustos, mas, mais uma vez, não trouxeram notícias favoráveis para o dólar americano. Embora a taxa de desemprego tenha caído para 4,2%, o que alivia parte da pressão sobre a política monetária do Federal Reserve, o número de novos empregos no relatório das folhas de pagamento não-agrícolas (Nonfarm Payrolls) ficou abaixo das expectativas tanto para agosto quanto para julho. Assim, os compradores tiveram mais motivos para agir de forma agressiva do que os vendedores. O leve aumento do dólar no final do dia não deve ser confundido com uma reversão significativa. Para que o movimento de queda continue, o par precisa se consolidar abaixo da zona de 1,1070-1,1081. Só então será possível esperar uma queda para o nível de 1,0984.

Com a reunião do Fed se aproximando, pode haver um fortalecimento do dólar, embora não se espere uma tendência firme por enquanto. A reunião do BCE, marcada para esta semana, pode resultar em um segundo corte nas taxas de juros, o que pode favorecer os vendedores, mas também será importante observar o relatório de inflação dos EUA.

No gráfico de 4 horas, o par se recuperou do nível de retração de 100,0%, em 1,1139, a favor do dólar americano, e começou a cair em direção ao nível de retração de 76,4%, em 1,1013. Alguns sinais de uma nova tendência de baixa estão surgindo no gráfico de 4 horas, mas sem um forte apoio de notícias dos E.U., será difícil para o dólar continuar a crescer por um período prolongado. Nenhuma divergência emergente é observada atualmente em qualquer indicador.

Relatório de Compromisso dos Traders (COT):

Na última semana do relatório, os especuladores fecharam 2.412 posições de compra e 9.592 posições de venda. O sentimento do grupo "Não comercial" tornou-se de baixa há alguns meses, mas os touros atualmente dominam. O número total de posições de compra mantidas pelos especuladores agora é de 215.000, enquanto as posições de venda são de apenas 115.000.

Ainda acredito que a situação continuará a se alterar em favor dos ursos. Não vejo motivos de longo prazo para comprar o euro. Também gostaria de observar que o corte da taxa do FOMC em setembro já foi precificado pelo mercado com 100% de probabilidade. O potencial de queda do euro é significativo. No entanto, não devemos nos esquecer da análise do gráfico, que atualmente não indica uma forte queda do euro, bem como do histórico de notícias.

Calendário de notícias dos EUA e da zona do euro:

Em 9 de setembro, o calendário de eventos econômicos não contém entradas significativas. O impacto do histórico de notícias sobre o sentimento dos investidores estará ausente hoje.

Previsão para EUR/USD e recomendações de negociação:

A venda do par foi possível após uma recuperação do nível 1,1139 no gráfico de 4 horas, tendo como alvo 1,1070-1,1081, que já foi alcançado. Novas vendas podem ser consideradas após um fechamento abaixo da zona 1,1070-1,1081, tendo como alvo 1,0984. Eu não consideraria a compra no início da nova semana.

Os níveis de Fibonacci são traçados de 1,0917 a 1,0668 no gráfico horário e de 1,1139 a 1,0603 no gráfico de 4 horas.