No gráfico horário, o par GBP / USD na quinta-feira fez outra recuperação da zona de resistência de 1,2788-1,2801, reverteu a favor do dólar americano e consolidou abaixo do nível 1,2709-1,2734. Isto levou a uma queda para a zona de apoio de 1,2611-1,2620. Uma recuperação a partir desta zona pode desencadear uma inversão a favor da libra e um ligeiro movimento ascendente. No entanto, duvido que esta seja uma forte recuperação. Uma consolidação abaixo do nível 1,2611-1,2620 aumentará a probabilidade de uma nova depreciação da libra, o que parece mais plausível.

A estrutura das ondas é clara. A última onda de alta rompeu o topo da onda anterior, enquanto a nova onda de baixa ainda não rompeu o fundo anterior. Formalmente, a tendência de alta permanece intacta. No entanto, considero essa tendência frágil e acredito que já pode ter chegado ao fim. Para que uma nova tendência de baixa se estabeleça, o par precisa fechar abaixo da zona de 1,2611–1,2620.

Na quinta-feira, o cenário informacional trouxe novidades interessantes, mas pouco favoráveis à libra. Ironicamente, a moeda apresentou movimentos expressivos ao longo do dia, registrando uma queda de quase 120 pontos. O declínio continuou na manhã de sexta-feira, atingindo o nível de 1,2620. O rompimento dessa faixa horizontal, onde o par vinha sendo negociado por quase uma semana, sugere o início de uma nova tendência de baixa, especialmente porque a ruptura ocorreu no limite inferior.

Na manhã de hoje, foram divulgados os dados do PIB e da produção industrial do Reino Unido. Qualquer expectativa de recuperação após o desempenho fraco de quinta-feira foi frustrada por esses números. O PIB registrou uma contração de 0,1%, enquanto a produção industrial recuou 0,6%, ambos abaixo das projeções de crescimento. Esses resultados decepcionantes pressionaram ainda mais a libra para baixo. Embora uma leve correção ascendente possa ocorrer, acredito que o declínio continuará até o final do ano.

No gráfico de 4 horas, o par reverteu a favor do dólar americano, consolidando-se abaixo do nível de retração Fibonacci 61,8% em 1,2728 e caindo para o nível 1,2620. Este nível corresponde ao apoio chave na tabela horária e pode desencadear uma recuperação. No entanto, a tendência geral do gráfico de 4 horas permanece de baixa, apoiando as expectativas de uma nova queda para 1,2432.

Relatório de compromisso dos traders (COT)

O sentimento entre os traders não comerciais tornou-se menos otimista. As posições compradas diminuíram em 403 contratos, enquanto as posições vendidas aumentaram em 1.905 contratos. Apesar de os compradores ainda manterem uma vantagem, essa diferença está diminuindo rapidamente. Atualmente, a diferença entre as posições compradas e vendidas é de apenas 19.000 contratos (98.000 contra 79.000).

Nos últimos três meses, as posições compradas caíram de 160.000 para 98.000, enquanto as posições vendidas subiram de 52.000 para 79.000. Essa dinâmica reflete uma postura cada vez mais baixista por parte dos investidores institucionais, já que todos os possíveis fatores de alta para a libra já foram precificados. A análise gráfica também sugere uma desvalorização adicional da moeda.

Calendário de notícias para os EUA e o Reino Unid

• Reino Unido - Variação da Produção Industrial (07:00 UTC)
• Reino Unido - Variação mensal do PIB (07:00 UT

Estes relatórios já foram divulgados, não deixando dados impactantes para o resto do dia. Como tal, é pouco provável que o contexto informativo influencie ainda mais o sentimento do mercado.

Previsão para o GBP/USD e recomendações de negociação

• Vendas: Posições de venda foram viáveis após uma recuperação da zona de 1,2788-1,2801 na tabela horária, com um alvo de 1,2709-1,2734. Oportunidades adicionais de vendas surgiram após uma quebra abaixo da zona 1,2709-1,2734, tendo como alvo 1,2611-1,2620. Todos os objectivos foram alcançados.
  
• Compras: Eu evitaria considerar posições de compra neste momento, mas uma recuperação da zona de 1,2611-1,2620 poderia resultar em uma pequena correção ascendente.

Níveis Fibonacci

• Gráfico horário: 1.3000-1.3432
  
• Gráfico de 4 horas: 1.2299-1.3432