С точки зрения комплексного анализа можно увидеть интенсивное нисходящее движение, означающее, что наши прогнозы совпали, поговорим о деталях.
Минувшая торговая неделя сумела не просто закрепить успех коррекционного хода от диапазонного уровня 1,2770, но и вернуть участников рынка в прежний диапазон колебания 1,2150//1,2350//1,2620. Такой поворот разрушил мечты последователей восходящего развития, ведь переход на новый диапазон колебаний [1,2150//1,2350//1,2620 ---> 1,2770//1,3000//1,3300] откладывается на неопределенный срок.
Перед детальным разбором пятничного торгового дня стоит обратить внимание на динамику и инерционную активность трех последних недель. Мы раннее упоминали в обзорах, что интенсивность текущего движения напрямую связана со спекулятивной активностью, а это сигнал нестабильности, и он может привести к быстрому изменению рыночного настроя. Восходящий инерционный ход от 26 мая уже указал на спекулятивную активность, где после касания диапазонного уровня 1,2770 нами была изложена теория возможного разворота, что и возникло на рынке впоследствии. Спекулятивный ажиотаж без лишнего труда изменил направление, где наша тактика локальных операций вновь оказалась на высоте, имея внушительную прибыль на торговом депозите.
Вернемся к пятничному торговому дню, который показывает, что переменный застой в районе 1,2400/1,1450 был пробит в нисходящем направление, где участники рынка сумели перегруппировать торговые силы. И как результат, была получена фиксация цены ниже среднего уровня 1,2350 на четырехчасовом периоде, что является хорошим сигналом для дальнейшего хода.
Относительно теории развития рынка здесь по-прежнему сделан акцент на спекулятивную активность, которая вернула котировку в исходный диапазон [1,2150//1,2350//1,2620], но оставив упоминание, что все может быстро измениться. В любом случае наша задача – это локальные операции, а если ажиотаж имеет нисходящий наклон, то шанс спуска к границе 1,2150 еще имеется.
В плане волатильности фиксируется динамика чуть ниже среднесуточной нормы [-11%], но показатель активности выше 100 пунктов автоматически присваивает статус спекулятивного ажиотажа и идет на пользу волатильности.
Как обсуждалось в предыдущем обзоре, трейдеры ожидали дальнейшего нисходящего хода в случае фиксации цены ниже чем 1,2400, тем самым позиции наготове.
Торговая рекомендация от пятницы касательно коротких позиций совпала на 100%, имея прирост к торговому депозиту.
[Позиции на продажу рассматриваются в случае фиксации цены ниже, чем 1,2400, с перспективой хода к 1,2350.]
Рассматривая торговый график в общем плане (дневной период), то стоит отметить, что наиболее схожая отработка диапазонного уровня 1,2770 была 25 июня 2019, где возник нисходящий виток, который привел котировку к психологическому значению 1,2000. Имеющееся движение имеет скорость изменения курса практически в два раза выше, и перегрев коротких позиций может настать уже скоро. Если исходить из закономерностей прошлого, то средний уровень 1,2350 мог бы отлично сыграть роль перегруппировки торговых сил.
Новостной фон пятницы имел в себе данные по розничным продажам в Британии, которые сумели удивить инвесторов. Так вот, данные за май показали рост продаж на 12% при прогнозе 5,7%, но столь положительные статданные, вероятнее всего, связаны с постепенным ослаблением карантинных мер в данном периоде. В годовом выражении розничные продажи так и продолжают находиться в отрицательной зоне -13,1%.
Фунту стерлингу не помогло оживление розничных продаж, он продолжал снижение.
В плане общего информационного фона все чаще видим плохие сигналы от экономики Великобритания, которая и до пандемии коронавируса переживала тяжелые времена, а с карантинными мерами и вовсе стала загибаться. Следуя данным национальной статистической службы [ONS], размер госдолга Соединенного Королевства впервые за полвека превысил размер ВВП. Размер долга в мае достиг 1,9 триллиона фунтов стерлингов, из этого следует, что за год он вырос на 173,2 миллиарда фунтов стерлингов.
В то же время никто не забыл о бракоразводном процессе Brexit, который хоть и сдвинулся с мертвой точки, но все равно находится на волоске и наводит страх на инвесторов, которые и так, судя по статистике, все сбежали в Голландию.
Сегодня в плане экономического календаря мы имеем только данные по продажам на вторичном рынке жилья Соединенных Штатов за май, где ждут спад на -3,0%, но в сравнение с периодом ранее есть значительное улучшение.
Дальнейшее развитие
Анализируя текущий торговый график, можно увидеть частично восстановления от инерционного хода минувшей недели, где котировка производит отскок от среднего уровня 1,2350. Фактически это может быть перегруппировка торговых сил, в ходе которой фиксируется прибыль с коротких позиций и тем самым выравниваются риски для последующего движения.
В плане эмоционального настроя рынка можно заметить, что спекулятивный ажиотаж по-прежнему на волне, а это значит, что волатильность по-прежнему будет на высоком уровне.
Можно предположить, что в ходе перегруппировки торговых сил котировке удастся вернуться в район значения 1,2450, но при этом трейдеры не завершат стратегию нисходящего развития. В случае фиксации цены ниже чем 1,2330, нисходящий ход возобновится в сторону нижней границы переменного диапазона 1,2150//1,2350//1,2620.
В то же время если процесс перегруппировки торговых сил затянется, то мы можем увидеть временную амплитуду в пределах значений 1,2350/1,2500.
На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации:
- Позиции на покупку рассматриваем в сторону 1,2450.
- Позиции на продажу рассматриваются в случае фиксации цены ниже чем 1,2330, с перспективой хода к 1,2250-1,2150.
Индикаторный анализ
Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что показатели технических инструментов на часовых и дневных периодах сигнализируют о продаже за счет стремительного нисходящего хода минувшей недели. Минутные интервалы сигнализируют о покупке за счет процесса отскока от среднего уровня.
Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год
Замер волатильности отражает среднесуточное колебание, с расчета за Месяц / Квартал / Год.
(22 июня строилась с учетом времени публикации статьи)
Волатильность текущего времени составляет 55 пункт, что для начала торгов еще в пределах нормы. Можно предположить, что с выходом в рынок европейцев произойдет ускорение, которое приведет к дальнейшему росту волатильности.
Ключевые уровни
Зоны сопротивления: 1,2500; 1,2620; 1,2770**; 1,2885*; 1,3000; 1,3170**; 1,3300**; 1,3600; 1,3850; 1,4000***; 1,4350**.
Зоны поддержки: 1,2350**; 1,2250; 1,2150**; 1,2000*** (1,1957);1,1850; 1,1660; 1,1450 (1,1411); 1,1300; 1,1000; 1,0800; 1,0500; 1,0000.
* Периодический уровень
** Диапазонный уровень
***Психологический уровень
****Статья построена по принципу ведение сделки, с ежесуточной корректировкой
