Анализ EUR/USD 5M.

Валютная пара EUR/USD в течение предпоследнего торгового дня недели порадовала нас движениями силой в 60 пунктов. Мы уже неоднократно отмечали, что с текущей средней волатильностью не имеет особого смысла заходить в рынок, если мы говорим о торговле интрадей. В более долгосрочном плане трейдеры могут позволит себе находится в сделке неделю или две, что принесет в конечном итоге прибыль. Но локально торговать сейчас не имеет особого смысла.

Так как волатильность низкая, практически любое движение в любой день граничит с понятием «флэт». А во флэте сигналы очень слабые и часто ложные. Даже если формируется хороший сигнал, у цены просто нет сил, чтобы достичь ближайшей цели.

Вчера в Германии были интересные и резонансные публикации, в Штатах было опубликовано несколько отчетов, и нужно сказать – рынок реагировал на эти данные. Но кому интересна реакция на 10 пунктов? Немецкие отчеты по безработице и розничным продажам в очередной раз провалились. Немецкая инфляция снизилась в феврале сильнее, чем прогнозировалось. По всем понятиям европейская валюта должна была показать в четверг достаточно сильное падение. В конечном итоге мы увидели снижение евро, но оно вряд ли было связано с макроэкономическими данными.

Во второй половине дня уже в Америке вышло несколько отчетов, которые тоже были отработаны рынком. Поэтому общий вывод таков: рынок сейчас очень пассивный. Даже обилие новостей и факторов для движения не приводит к сильным движениям.

Каким-то чудом вчера даже было сформировано три торговых сигнала. Цена дважды отскакивала от области 1,0823-1,0831, и в обоих случаях это провоцировало рост европейской валюты на... 15 пунктов. Таким образом, если трейдеры и открывали лонги по этим сигналам, то обе позиции закрылись по Stop Loss в безубытке. Третий сигнал отрабатывать не следовало, так как первые два оказались ложными.

Отчет COT:

Последний отчет COT датирован 20 февраля. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» уже очень давно. Проще говоря, количество длинных позиций на рынке выше, чем количество коротких. Однако в то же время нетто-позиция некоммерческих трейдеров снижается в последние месяцы, а коммерческих растет. Это говорит нам о том, что настроение на рынке меняется на «медвежье», так как спекулянты наращивают продажи евровалюты. Мы также по-прежнему не видим фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о формировании нисходящего тренда.

Мы уже обращали внимание трейдеров на тот факт, что красная и синяя линии сильно отдалились друг от друга, что часто предшествует завершению тренда. И в данное время эти линии движутся по направлению друг к другу(то есть происходит смена тренда). Поэтому мы продолжаем выступать за падение европейской валюты. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 2,3 тысячи, а количество шортов – сократилось на 12,8 тысячи. Соответственно, нетто-позиция выросла на 10,5 тысячи. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров – на 68 тысяч(было – 52 тысячи). Таким образом, профессиональные трейдеры продолжают распродавать евровалюту.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 1 марта. Рынки определились с датой первого снижения ставок ЕЦБ и ФРС.

Обзор пары GBP/USD.1 марта. Август для Банка Англии.

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 1 марта.

Анализ EUR/USD 1Н.

На часовом таймфрейме пара сохраняет восходящую тенденцию, но мы к ней относимся довольно скептически. На наш взгляд, абсолютно все факторы продолжают говорить о грядущем укреплении доллара. Таким образом, мы ожидаем закрепления цены ниже линии Сенкоу Спан Б и возобновления падения евровалюты. Ближайшая цель – область 1,0658-1,0669. Однако, если рынок будет и дальше торговать в таком ключе, то ждать любого трендового движения придется очень долго.

На 1 марта мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0823, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0792) и Киджун-сен (1,0831). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.

В пятницу в Евросоюзе будут опубликованы второстепенные индексы деловой активности в производственных сферах Германии и ЕС во вторых оценках за февраль. Куда более важным будет отчет по инфляции в ЕС за февраль в первой оценке. Этот отчет может спровоцировать сильное движение на рынке. Чем сильнее упадет инфляция, тем выше вероятность увидеть падение евро. В Штатах – важный индекс деловой активности ISM для производственной сферы.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.