Валютная пара EUR/USD в понедельник закрепилась ниже скользящей средней линии. Начались неделя и сутки весьма оптимистично для американской валюты. Ни с того, ни с сего валюта США начала расти, хотя все макроэкономические публикации(понятное дело) были запланированы не на ночь понедельника. На наш взгляд, рынок с самого начала важной недели показал, что он смотрит в южном направлении. Однако это предположение не должно вводить в заблуждение трейдеров. Если большая часть отчетов из-за океана окажется слабой, то настрой рынка(по крайней мере, локальный) может очень быстро поменяться. Пока что прошел только один день важной недели, выводы делать еще очень рано. Впереди – все самое интересное.
В принципе, добавить к тому, что мы говори или на выходных, пока что нечего. Мы по-прежнему считаем, что на прошлой неделе мы увидели обычную техническую коррекцию. Если так, то падение может возобновиться уже на этой неделе, и оно может быть очень болезненным для европейской валюты. Если у нее сейчас еще имеются шансы остаться в боковом канале на недельном ТФ и, следовательно, не рухнуть ниже уровня 1,0450, то преодоление этого уровня практически гарантирует падение в область 1,00-1,02$. А в этой области можно будет с уверенностью предполагать, что 16-летний нисходящий тренд сохраняется. В этом случае следует ожидать обновления последнего минимума, который расположен на уровне 0,9500. Как видим, текущая техническая картина предполагает не просто падение евро, а сильное падение евро.
Конечно, на этой неделе падать может не евро, а доллар. Рынок по-прежнему очень болезненно воспринимает статистику по рынку труда и безработице в США, но мы все же считаем, что она сейчас имеет не первостепенное значение. На первом месте по степени значимости стоит фактор опаски ФРС прихода Дональда Трампа. В принципе, за последние пару месяцев только ленивый не написал о том, что при Трампе инфляция в США может быть выше, чем при любом демократе, поэтому ФРС придется повышать ставку или же снижать ее в рамках текущего цикла слабее, чем предполагалось. Напомним, что рынок 2 последние года только и делал, что отрабатывал будущее смягчение монетарной политики ФРС. И закладывал он в курс доллара 6-7 этапов снижения по 0,25% только на 2024 год.
Сейчас же получается, что никаких 6-7 этапов не будет гарантированно, а суммарно ФРС может снизить ставку гораздо слабее. Более того, смягчение монетарной политики ЕЦБ никто не отрабатывал, а состояние экономик США и ЕС никто не принимал во внимание. А сейчас, когда сам ЕЦБ вспомнил о плачевном состоянии собственной экономики, рынок тоже «увидел» отсутствие роста ВВП в последние два года. Мы считаем, что доллар еще не исчерпал потенциал роста.
Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 3 декабря составляет 91 пункт и характеризуется, как «средняя». Мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0402 и 1,0584 во вторник. Старший канал линейной регрессии направлен вниз, глобальная нисходящая тенденция сохраняется. Индикатор CCI несколько раз заходил в область перепроданности, что спровоцировало все-таки восходящую коррекцию.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,0498
S2 – 1,0376
S3 – 1,0254
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,0620
R2 – 1,0742
R3 – 1,0864
Советуем ознакомиться с другими статьями автора:
Обзор пары GBP/USD. 3 декабря. Фунт стерлингов по-прежнему поражает резистентностью.
Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 декабря.
Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 3 декабря.
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD может возобновить нисходящий тренд. В последние месяцы мы постоянно говорим о том, что ждем только падения от евровалюты в среднесрочной перспективе, поэтому полностью поддерживаем общее южное направление тренда. Существует высокая вероятность того, что рынок отработал все или почти все будущие понижения ставки ФРС. Если так, то у доллара по-прежнему нет причин для среднесрочного падения, хотя их и раньше было немного. Короткие позиции можно рассматривать с целями 1,0376 и 1,0254 пока цена располагается ниже мувинга. Если вы торгуется на «голой» технике, то длинные позиции можно рассматривать при расположении цены выше мувинга с целями 1,0620 и 1,0695. Но мы бы сейчас никому не советовали длинные позиции.
Пояснения к иллюстрациям:
Каналы линейной регрессии помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный;
Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;
Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;
Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности;
Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.
