Marco de tiempo de 4 horas
Detalles técnicos:
Canal de regresión lineal superior: dirección - hacia abajo.
Canal de regresión lineal inferior: dirección - hacia arriba.
Media móvil (20; suavizada): lateral.
El par de divisas EUR/USD se negoció de manera bastante activa el jueves, lo cual era de esperar. El hecho es que ayer se resumieron los resultados de la reunión del BCE, lo que siempre despierta el interés de los mercados. Por tanto, el aumento de la volatilidad no debería sorprendernos. Sin embargo, hablaremos un poco más abajo de los resultados de la reunión del BCE. Por ahora, me gustaría señalar que el panorama técnico no ha cambiado mucho durante el último día. El par euro/dólar se afianzó por encima de la línea de la media móvil. Sin embargo, esto no cambió la esencia del asunto, ya que los bajistas no pudieron encontrar el éxito después de tres días en movimiento. Ni siquiera pudieron atravesar el nivel de la cifra 16. Por lo tanto, se pospone por ahora una nueva ronda de fortalecimiento de la moneda estadounidense. Por supuesto, esto no significa que el dólar estadounidense no reanudará su crecimiento la próxima semana cuando se resuman los resultados de la reunión de la Fed. Después de todo, la Fed puede anunciar la reducción del programa EC, que los mercados han estado esperando. Sin embargo, el movimiento ascendente se ha reanudado en este momento. Recuerde también que en el marco de tiempo de 24 horas, el precio ha estado tratando de superar la línea Kijun-sen durante más de una semana, que es el primer baluarte en el camino del par hacia una nueva tendencia alcista. Ayer logramos superar esta línea. Así, ahora el movimiento alcista puede continuar hasta la línea Senkou Span B (1,1786). También recordamos que hemos estado esperando una reanudación de la tendencia global alcista durante mucho tiempo, ya que las perspectivas a largo plazo de la moneda estadounidense siguen siendo muy vagas. Aunque la economía estadounidense se ha recuperado muy bien durante el último año, debe entenderse que este crecimiento fue proporcionado por la imprenta de la Fed. Naturalmente, con tales inyecciones de efectivo, la economía se recuperó rápidamente. Sin embargo, un nuevo golpe del "coronavirus" ya ha derrumbado el PIB en el tercer trimestre al 2%.
Christine Lagarde ha anunciado períodos más prolongados de alta inflación.
En cuanto a la reunión del BCE, el regulador europeo no ha tomado ninguna acción concreta. La tasa clave se mantuvo sin cambios, al igual que los volúmenes de los programas PEPP y APP. Sin embargo, el BCE dejó claro que en el cuarto trimestre, el volumen de compras de activos bajo el programa PEPP disminuirá en comparación con el segundo y tercer trimestres. Hay diferentes formas de tratar esta afirmación, ya que Christine Lagarde ha declarado anteriormente que con la finalización del programa PEPP, el programa APP se incrementará. La única pregunta es cuánto disminuirá el volumen total de compras de activos. Debería disminuir con la finalización del programa PEPP en marzo del próximo año. Esto podría apoyar al euro. Sin embargo, la Fed también puede comenzar a reducir su programa de EC, lo que de alguna manera niega la ventaja del euro. Volviendo a Christine Lagarde, dijo en una conferencia de prensa que la inflación se mantendrá alta durante un largo período. Vale la pena señalar que los mercados estaban esperando palabras sobre la inflación, aunque no es tan alta en la Unión Europea como en los Estados Unidos. No obstante, Lagarde destacó el aumento de los precios y afirmó que el aumento de los precios de la energía provoca un aumento de la inflación en casi todos los bienes y servicios. Además, señaló que la demanda se está recuperando más rápido que la oferta, lo que provoca una escasez de algunos bienes y un aumento de los precios. "Esperamos un mayor crecimiento de la inflación en el mediano plazo, y luego su desaceleración durante el próximo año", dijo el jueves la presidenta del BCE. Lagarde también señaló que el ritmo de recuperación económica está disminuyendo, lo que puede deberse a nuevos brotes de la epidemia, así como a nuevas variantes de coronavirus, que ya han obligado a varios países europeos a introducir un confinamiento.
Después de toda esta información, la moneda europea subió 100 puntos, probablemente reaccionando solo a las palabras sobre la reducción de los volúmenes de PEPP. En general, la reunión del BCE puede considerarse bastante "pasajera". Anteriormente, los mercados habían ignorado repetidamente estos resultados. Sin embargo, era muy importante que la moneda europea comenzara a cotizar de forma más activa. Recordemos que en los últimos meses, el par ha estado experimentando serios problemas de volatilidad. Quizás ayer sea el punto de partida de un nuevo período con mayor volatilidad. Además, tenga en cuenta que la moneda del euro podría crecer en parte debido al débil informe del PIB de EE. UU.
La volatilidad del par de divisas euro/dólar al 29 de octubre es de 61 puntos y se caracteriza como "promedio". Por lo tanto, esperamos que el par se mueva hoy entre los niveles de 1,1622 y 1,1744. La reversión del indicador Heiken Ashi a la baja indica una ronda de corrección a la baja después del crecimiento de ayer.
Niveles de soporte más cercanos:
S1 – 1,1658
S2 – 1,1597
S3 – 1,1536
Niveles de resistencia más cercanos:
R1 – 1,1719
R2 – 1,1780
R3 – 1,1841
Recomendaciones de negociación:
El par EUR/USD se ha consolidado por encima de la línea de la media móvil, por lo que la tendencia ha cambiado a una tendencia alcista. Así, hoy es posible mantenerse en posiciones largas con objetivos de 1,1719 y 1,1744. Las ventas del par deben considerarse si el precio se fija nuevamente por debajo de la media móvil con objetivos de 1,1597 y 1,1536.
Explicaciones de las ilustraciones:
Canales de regresión lineal: ayudan a determinar la tendencia actual. Si ambos se dirigen en la misma dirección, entonces la tendencia es fuerte ahora.
La línea de la media móvil (configuración 20.0, suavizada): determina la tendencia a corto plazo y la dirección en la que se deben realizar las operaciones ahora.
Niveles de Murray: niveles objetivo para movimientos y correcciones.
Niveles de volatilidad (líneas rojas): el canal de precios probable en el que el par pasará el día siguiente, según los indicadores de volatilidad actuales.
Indicador CCI: su entrada en el área de sobreventa (por debajo de -250) o en el área de sobrecompra (por encima de +250) significa que se acerca una inversión de tendencia en la dirección opuesta.
