El par de divisas EUR/USD volvió a cotizarse con cierta tranquilidad el jueves. Exactamente hasta que se publicó el informe sobre la inflación en los Estados Unidos. Hablaremos de ello más adelante, mientras tanto hay que mencionar que el par rebotó en la línea de la media móvil, por lo que el ánimo alcista actual sigue vigente. Sus perspectivas aún no están claras. A menudo ocurre que se publica un informe importante y el par va en una dirección y luego en la otra. Por lo tanto, no nos sorprendería que la moneda europea volviera a caer hoy. De todas formas, incluso con el nuevo informe de inflación es poco probable que los planes de la Fed cambien y eso significa que tendremos más de una subida de tasas por delante. Y el nuevo endurecimiento monetario es una ventaja para el dólar, no para el euro, que básicamente sigue ignorando acciones similares del BCE. En este caso, creemos que tiene sentido. El dólar es la moneda de reserva mundial y hay muchos más dólares en el mundo que euros. Por lo tanto, las acciones de la Fed tienen un impacto más significativo en el movimiento del par que las acciones del BCE. De todos modos, la tasa del BCE seguirá siendo más baja que la de la Fed durante mucho tiempo. Esto significa que la ventaja seguirá siendo para el dólar. Puede que no sea tan evidente como antes, pero estará ahí. Será muy difícil que la moneda europea siga creciendo a largo plazo.
Por si fuera poco, nadie sabe cómo se desarrollarán los acontecimientos en Ucrania este invierno. Es posible que se produzcan nuevas escaladas, la UE está a punto de cortar por completo el petróleo de Rusia que llega por mar, los gasoductos Nord Stream han explotado. La situación ya está caldeada al extremo, pero podría empeorar aún más. Y para el euro cualquier escalada es un nuevo motivo de caída, ya que los operadores prefieren comprar dólares en cualquier situación poco clara y peligrosa.
La inflación en EE.UU. ha comenzado a experimentar una desaceleración.
Como ya se ha mencionado, el informe sobre la inflación estadounidense de octubre provocó fuertes movimientos en el mercado. El dólar estadounidense cayó frente a casi todos sus pares, ya que el índice de precios al consumo se redujo al 7,7%. Así, la caída interanual con respecto a septiembre fue del 0,5%. Eso ya es muy fuerte. A este ritmo, la inflación podría volver al 2% en menos de un año y la Fed podría empezar a recortar las tasas en tan sólo seis meses. Sobre todo porque el informe sobre la inflación de octubre no tiene en cuenta la última subida de tasas de la Fed, que sólo se produjo en noviembre. Esto significa que el próximo informe también podría mostrar una marcada desaceleración del crecimiento de los precios. En estas circunstancias, se justifica una caída de la moneda estadounidense, ya que no tendría sentido que la Fed subiera las tasas al 5% o más. Si el próximo informe también muestra un descenso del 0,5% aproximadamente, la tasa podría subir un 0,5% en diciembre y luego sólo un 0,25%. Jerome Powell y su equipo han declarado en repetidas ocasiones que vigilarán de cerca la inflación y reaccionarán ante ella. Por lo tanto, podemos llegar a la conclusión de que el dólar está perdiendo terreno poco a poco en el mercado de divisas, pero aún lo conserva por el momento.
Las conclusiones respecto a la posición del dólar deben hacerse sólo durante el día de hoy. Como hemos dicho, el par podría haber subido considerablemente al principio, y luego haber bajado. En la apertura de la sesión europea, los operadores europeos querrán trabajar también en la inflación de los Estados Unidos. Por lo tanto, después de un informe tan importante, los resultados deberían resumirse no antes de 24 horas. Además, no hay eventos importantes el viernes, por lo que hoy podremos juzgar dónde terminará la semana el par y si tiene motivos para continuar su subida. El último máximo local se actualizó, y este es el tercero en las últimas semanas. Técnicamente, la moneda europea podría seguir subiendo.
La volatilidad media del par de divisas EUR/USD en los últimos 5 días de operaciones para el 11 de noviembre es de 165 pips y se califica de "alta". Por lo tanto, esperamos que el par se mueva entre los niveles 1,0009 y 1,0339 el viernes. Un giro del indicador Haiken Ashi a la baja señalaría una espiral de corrección a la baja.
Niveles de soporte más cercanos:
S1 – 1,0132
S2 – 1,0010
S3 – 0,9888
Niveles de resistencia más cercanos:
R1 – 1,0254
R2 – 1,0376
R3 – 1,0498
Recomendaciones para operar:
El par EUR/USD continúa por encima del muving. Por lo tanto, ahora deberíamos permanecer en posiciones largas con los objetivos 1,0254 y 1,0339 hasta que el indicador Heiken Ashi gire a la baja. La venta volverá a ser relevante no antes de que el precio se consolide por debajo de la línea media móvil con objetivos en 0,9888 y 0,9766.
Recomendamos la lectura:
Análisis del par GBP/USD. El 11 de noviembre. Los demócratas están luchando desesperadamente por el Senado, pero están perdiendo hasta ahora.
Pronóstico del par EUR/USD y señales de operaciones para el 11 de noviembre. Análisis detallado de los movimientos y operaciones del par.
Pronóstico del par GBP/USD y señales de operaciones para el 11 de noviembre. Análisis detallado de los movimientos y operaciones del par.
Explicaciones de las ilustraciones:
Los canales de regresión lineal ayudan a determinar la tendencia actual. Si ambos apuntan en la misma dirección, significa que la tendencia es fuerte en este momento.
La media móvil (20.0 ajustes, suavizada) determina la tendencia a corto plazo y la dirección en la que debe operar ahora.
Los niveles de Murray son niveles objetivo para los movimientos y las correcciones.
Los niveles de volatilidad (las líneas rojas) son un canal de precios probable, en el que el par pasará el día siguiente, basado en los niveles de volatilidad actuales.
El indicador CCI, su entrada en la zona de sobreventa (por debajo de -250) o en la zona de sobrecompra (por encima de +250) significa que se avecina un cambio de tendencia hacia el lado opuesto.
