Análisis del par EUR/USD 5M

El par de divisas EUR/USD se cotizó el jueves como si fuera sábado (si el mercado estuviera abierto los sábados). Prácticamente no hubo movimientos. Por un lado, es lógico, ya que no hubo acontecimientos importantes y destacados en el mundo. Por otro lado, recordamos que el mercado puede moverse con volatilidad y tendencia no sólo en esos días, cuando hay un trasfondo macroeconómico y fundamental importante. Es decir, la ausencia de noticias no significa que el par se mantenga en un mismo lugar durante todo el día. Sin embargo, ayer fue precisamente un día así. La volatilidad fue de 45 puntos y no hubo nada que analizar. El PIB del segundo trimestre de la Unión Europea fue del 0,1%, y no del 0,3% como se esperaba, y el número de solicitudes de subsidio de desempleo en Estados Unidos fue ligeramente mejor de lo previsto. Ambos informes favorecieron al dólar, que subió ligeramente. Pero a los operadores este "poco" no les da ni frío ni calor.

Durante la pasada jornada el precio ni siquiera se acercó a ningún nivel o línea. Así pues, no se formó ni una sola señal de trading, lo cual es incluso bueno, porque con semejante volatilidad no habría sido posible ganar dinero de todos modos.

Informe COT:

El viernes se publicó el nuevo informe COT del 29 de agosto. En los últimos 11 meses, los informes COT han sido totalmente coherentes con lo que ha estado sucediendo en el mercado. La posición neta de los grandes operadores (segundo indicador) empezó a aumentar en septiembre de 2022 y, más o menos al mismo tiempo, la divisa europea empezó a subir. En los últimos 6-7 meses la posición neta no ha aumentado mucho, pero la divisa euro sigue muy alta y no ha caído mucho. En este momento, la posición neta de los operadores no comerciales es alcista y sigue siendo fuerte y la divisa europea sigue estando muy cara frente al dólar.

Ya hemos llamado la atención de los operadores sobre el hecho de que un valor bastante elevado de la "posición neta" permite llevar a término la tendencia alcista. Así lo señala el primer indicador, en el que las líneas roja y verde se han alejado entre sí, lo que suele preceder al final de una tendencia. Durante la última semana de referencia, el número de contratos de compra en el grupo Non-commercial disminuyó en 8,8 mil, mientras que el número de contratos de venta aumentó en 3,2 mil. En consecuencia, la posición neta disminuyó en 12,1 mil contratos. El número de contratos de COMPRA es superior al número de contratos de VENTA de los operadores no comerciales en 148 mil, y se trata de una brecha muy grande, la diferencia es casi el triple. En principio, ahora y sin informes COT es obvio que la divisa europea debería bajar, pero el mercado aún no tiene prisa por vender.

Lectura recomendada:

Pronóstico GBP/USD y señales de trading para el 8 de septiembre. Análisis detallado del movimiento y las operaciones del par.

Análisis del par EUR/USD 1H

En el marco temporal de una hora, el par reanudó una nueva tendencia bajista, ya que sigue sin tener motivos para un crecimiento fuerte a medio plazo. Se ha superado el nivel de 1,0768, lo que significa que la divisa europea puede continuar su caída, algo absolutamente natural a medio plazo. Esperábamos una nueva ronda de corrección esta semana, pero parece que por ahora se ha pospuesto. Esta semana hay muy pocas estadísticas macroeconómicas, pero la semana que viene esperamos un importante informe sobre la inflación en Estados Unidos, así como reuniones de los bancos centrales.

Para el 8 de septiembre tenemos los siguientes niveles de negociación: 1,0537, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0768, 1,0806, 1,0868, 1,0935, 1,1043, 1,1092, así como el Senkou Span B (1,0855) y el Kijun-sen (1,0748). Las líneas del indicador Ishimoku pueden moverse durante el día, lo que debe tenerse en cuenta a la hora de determinar las señales de negociación. También hay niveles auxiliares de soporte y resistencia, pero las señales no se forman cerca de ellos. Las señales pueden ser "rebotes" y "superación" de niveles extremos y líneas. No hay que olvidar colocar una orden Stop Loss en el punto de equilibrio si el precio ha recorrido 15 pips en la dirección correcta. Esto protegerá de posibles pérdidas si la señal resulta ser falsa.

Hoy volverá a haber pocas estadísticas macroeconómicas. Para ser más precisos, no habrá ninguna. Un informe sobre la inflación en Alemania, e incluso en la segunda estimación, no es claramente algo que pueda mover el mercado. Como ya hemos dicho, el débil trasfondo no garantiza la ausencia de volatilidad, pero aún así la probabilidad de movimientos fuertes hoy es mínima.

Explicación de las ilustraciones:

Los niveles de soporte y resistencia del precio (resistance/support) son las líneas rojas gruesas cerca de las cuales puede terminar el movimiento. No son fuentes de señales de negociación.

Las líneas Kijun-Sen y Senkou Span B son las líneas del indicador Ishimoku, transferidas desde el marco temporal de 4 horas al marco temporal de una hora. Son líneas fuertes.

Los niveles extremos son las líneas rojas finas, desde las cuales el precio rebotó anteriormente. Son fuentes de señales de negociación.

Las líneas amarillas son líneas de tendencia, canales de tendencia y cualquier otro patrón técnico.

El indicador 1 en los gráficos COT es el tamaño de la posición neta de cada categoría de operadores.

El indicador 2 de los gráficos COT es el tamaño de la posición neta del grupo "Non-commercial".