empty
10.03.2025 11:40 AM
Stock investors in limbo

Is now the right time to buy US stocks? Even though the S&P 500 nearly entered correction territory, investor pessimism has reached extreme levels, making it worth considering long positions on the broad equity index. Large investors typically expand their portfolios during times of market stress—and right now, financial markets are undoubtedly in a state of distress.

When Donald Trump won the US presidential election, investors were in euphoria. Hopes for massive fiscal stimulus and deregulation drove the S&P 500 to record highs. Markets gradually began to believe that the Republican president was using tariff threats merely as a negotiation tactic.

But as often happens, failed expectations led to sell-offs in the broader stock index. As a result, the S&P 500 has been significantly underperforming its international counterparts.

S&P 500 vs. MSCI performance

This image is no longer relevant

Simply put, after the November elections, investors became overly enthusiastic about good news and ignored the bad. Now, as spring begins, the situation has flipped 180 degrees—the majority now believes everything is negative for US stocks, disregarding any positive developments.

Does this make it the perfect time to buy the S&P 500—especially for those who still believe Trump's fiscal stimulus measures are on the horizon?

Three reasons to think twice before buying

Before making a decision, it's worth carefully reconsidering the risks:

  • Stock market quotes remain high
  • Tariff policies are scaring businesses and consumers
  • Uncertainty over fiscal stimulus implementation

Equities are still expensive relative to historical averages. The S&P 500's price-to-earnings (P/E) ratio is currently at 21, while the historical peak of 25 was last seen during the dot-com bubble 25 years ago.

The negative side of Trump's policy agenda—particularly tariffs—is unsettling businesses and consumers alike. This uncertainty is slowing economic growth. The Atlanta Fed's leading indicator predicts a nearly 3% decline in US GDP for Q1, signaling a potential downturn.

Despite the "red wave" securing Republican control of the White House and Congress, there's no guarantee that Trump's fiscal stimulus proposals will pass through the House and Senate. Any hurdles in implementing these measures could deal a blow to the S&P 500.

This image is no longer relevant

Markets at a crossroads

Markets are torn. On the one hand, they want to buy stocks amid market stress, but on the other, risks remain high. One factor supporting bullish sentiment was the US labor market report for February. Nonfarm payrolls increased by 151,000, which was seen as positive news for the S&P 500. Prior to the report, Goldman Sachs warned that weaker numbers could have sent the index down by 2.5%. Fed Chair Jerome Powell defined the latest labor data as "solid."

Technical outlook for the S&P 500

On the daily chart, a rebound from the pivot level at 5,670 increases the likelihood of forming point 5 of the Expanding Wedge pattern. Traders should shift from short-term buying to opening short positions at resistance levels of 5,800, 5,832, and 5,885.

Seleccione el marco de tiempo
5
min
15
min
30
min
1
hora
4
horas
1
día
1
s.
Gana con los cambios en el valor de las criptomonedas con InstaForex.
Descarga MetaTrader 4 y abre tu primera operación.
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    UNIRSE AL CONCURSO

Recommended Stories

Análisis del par GBP/USD. 7 de mayo. Trump no recibió la llamada desde China. Tuvo que retroceder.

El martes el par de divisas GBP/USD inició un nuevo ciclo de crecimiento mientras el euro continuaba su flat,. En realidad, el crecimiento comenzó ya el lunes, pero

Paolo Greco 07:26 2025-05-07 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 7 de mayo. La reunión de la Fed, como nuevo "dolor de cabeza" para el dólar.

El par EUR/USD continuó moviéndose de manera lateral durante la jornada del martes. Recordemos que el flat general dura ya casi un mes, pero además de eso, el mercado

Paolo Greco 07:26 2025-05-07 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 6 de mayo. Trump toma el control de la industria cinematográfica.

El par GBP/USD también se negoció al alza durante la primera mitad del día lunes, y a la baja durante la segunda. Aunque esta vez la moneda estadounidense no perdió

Paolo Greco 07:39 2025-05-06 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. 6 de mayo. La protesta contra Donald Trump continúa.

El par EUR/USD comenzó un nuevo ciclo de crecimiento el lunes. Probablemente, ya nadie se sorprende por otra caída del dólar estadounidense. El mercado comenzó a vender la moneda estadounidense

Paolo Greco 07:39 2025-05-06 UTC+2

El Bitcoin se ha perdido en el mismo lugar

Donald Trump prometió convertir a América en la cripto capital del mundo, casi organizar un paraíso para los entusiastas del mundo cripto. Sin embargo, en la práctica ha confundido tanto

Marek Petkovich 13:53 2025-05-05 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 5 de mayo. Reuniones del Banco de Inglaterra y la Fed.

El par de divisas GBP/USD tampoco logró ni subir ni bajar durante el día. Muchos expertos interpretaron los datos laborales y de desempleo de EE.UU. como positivos, simplemente porque

Paolo Greco 08:09 2025-05-05 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. 5 de mayo. Nueva semana de sufrimiento para el dólar.

El par EUR/USD el viernes en general se mantuvo en su nivel. Durante el día se observó tanto subida como caída. Para el dólar es una suerte el hecho

Paolo Greco 08:09 2025-05-05 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 2 de mayo. La divisa estadounidense subió por poco tiempo

El par de divisas GBP/USD continuó cayendo durante el jueves. El dólar fortaleció sus posiciones durante tres días consecutivos, para lo cual objetivamente no había ninguna razón. El contexto macroeconómico

Paolo Greco 07:32 2025-05-02 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 2 de mayo. Al dólar le espera un nuevo colapso. Y no será el último.

El par de divisas EUR/USD volvió a negociarse el jueves con bastante calma, pero esta vez la divisa estadounidense ya no logró mostrar un fuerte crecimiento. Lo bueno, en pequeñas

Paolo Greco 07:32 2025-05-02 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 30 de abril. El mayor misterio de 2025 ha sido revelado.

El par EUR/USD continuó negociándose el martes dentro de un rango limitado con una volatilidad bastante baja. En realidad, 80 puntos por día para el euro es un valor

Paolo Greco 07:32 2025-04-30 UTC+2
¿No puede hablar ahora mismo?
Ingrese su pregunta en el chat.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.