Monede corelate cu piața de mărfuri pe Forex
După cum am aflat deja din capitolele anterioare, prețul valutar este determinat de o mare varietate de factori, cum ar fi: cei economici, politici și alții. Toți factorii enumerați care fac referire la fiecare țară în parte influențează în mod separat moneda națională în felul său - unii dintre ei mai mult, iar alții mai puțin. Dar pe Forex, există valute ale căror prețuri sunt determinate în principal de un factor – exporturile. Astfel de valute sunt denumite monede corelate cu piața de mărfuri pe Forex.
Caracteristica specială a acestor monede este reprezentată de faptul că economiile acestor țări se bazează pe exporturile de materii prime - petrol, gaze, metale și mărfuri agricole. Există o mulțime de țări ale căror monede satisfac această definiție. Cele mai avansate economii dependente de export sunt Canada, Australia și Noua Zeelandă. Din moment ce moneda acestor țări este dolarul (local pentru fiecare țară), este o practică comună să îl denumim dolar de marfă sau commdoll. Faptul că exporturile de mărfuri reprezintă principalul factor de bunăstare economică pentru aceste țări, monedele lor naționale cresc în valoare ori de câte ori prețurile mărfurilor cresc, și invers. De aceea, experții subliniază corelația (interacțiunea) prețului petrolului pe piața globală cu monedele mărfurilor.
Dolarul canadian (CAD), dolarul australian (AUD) și dolarul din Noua Zeelandă (NZD) sunt printre cele mai tranzacționate valute pe Forex. Deci, înțelegerea particularităților acestora ca valute de marfă va contribui cu siguranță la tranzacționarea cu succes pe piața valutară. Acum, să luăm în considerare fiecare monedă de marfă separat și să formulăm observații pentru fiecare dintre ele.
Canada este renumită pentru a doua cea mai mare rezervă de petrol după Arabia Saudită. Petrolul este numit „aur negru”, iar acest lucru presupune o cerere mare pentru acest tip de marfă pe arena mondială. Prin urmare, datorită locației sale avantajoase, Canada pare a fi principalul exportator de petrol din lume. SUA este în lipsă de resurse, fiind principalul importator al Canadei. Prin urmare, fluctuațiile prețului petrolului reflectă rata perechii USD/CAD invers proporțional. Creșterea prețului petrolului împinge USD/CAD în jos pe fondul aprecierii dolarului canadian. Există o proporționalitate inversă între prețul petrolului și rata USD/CAD. Din ianuarie 1988, analiștii au înregistrat o proporționalitate inversă de mai mult de 68% între dinamica petrolului și USD/CAD - este o relație destul de puternică! Dacă știți acest lucru, vă va ajuta foarte mult în prognozarea unei dinamici pentru perechea USD/CAD pe Forex.
Economia Australiei depinde în mare parte de exporturile de aur rafinat, acestea reprezentând mai mult de 50% din exporturile țării. Acest lucru este determinat de prezența câmpurilor aurifere pe care Australia le are la dispoziție datorită poziției sale geografice. Prețul global pentru aur și rata AUD/USD are o corelație mai puternică decât cea dintre prețul petrolului și perechea USD/CAD. Din ianuarie 1980 până în 2006, fluctuațiile AUD/USD și prețurile aurului au fost aproape egale. În plus, există o tendință conform căreia inversarea trendului aurului precedă inversarea trendului AUD/USD. În 2005/2006, corelația s-a schimbat atunci când prețul aurului a crescut, în vreme ce nu exista un trend ascendent al dolarului australian față de moneda americană. Cu toate acestea, corelația rămâne pe termen lung și poate fi utilizată ca un instrument suplimentar de prognoză pe Forex. Trebuie să știți că prețul global al aurului și AUD/USD au o corelație directă.
Economia Noii Zeelande depinde în mare parte de exporturi, precum și de vecinul său occidental. Dar, spre deosebire de Australia și Canada, nu există un anumit tip de materii prime care să domine în exporturile efectuate de Noua Zeelandă. Țara furnizează produse lactate, carne, pește, lemn, lână etc. Datorită unei varietăți atât de mari de produse brute vândute, Indicele Biroului de Cercetare a Mărfurilor (Indicele CRB) este utilizat pentru a determina corelația dintre prețurile mărfurilor exportate și rata monedei naționale față de dolarul american. Acest indice implică mărfurile principale și pare a fi indicatorul creșterii inflației în lume. Valoarea indicelui CRB și NZD/USD au o corelație directă. Aceste cunoștințe pot simplifica analiza și prognozarea pe Forex.
În concluzie, este mai bine să luați în considerare corelația dintre prețurile mărfurilor și ratele valutare ale mărfurilor pe Forex numai pe termen mediu și lung. În plus, amintiți-vă că exporturile sunt doar o parte a unei economii dependente de mărfuri. Luând o decizie cu privire la deschiderea sau închiderea unei poziții cu monede corelate cu piața de mărfuri pe Forex, asigurați-vă că sunteți conștienți de alți factori care influențează economia țării, cum ar fi: rata de refinanțare, situația politică din țară etc.
