Анализ EUR/USD 5M.

Валютная пара EUR/USD в четверг начала новый виток нисходящей коррекции в рамках восходящей тенденции, которая наблюдается уже три недели. На протяжении этих трех недель мы неоднократно говорили, что основания для падения доллара действительно имеются. В основном они были связаны со слабой макроэкономической статистикой из-за океана. Вместе с тем, рынок довольно часто покупал пару без каких-либо причин и оснований, а немногочисленные сильные данные из США не спровоцировали сколь ни будь сильного роста американской валюты. Таким образом, вывод номер один – текущий рост евровалюты является не полностью закономерным.

Вчера ЕЦБ оставил все три ключевые ставки без изменений, а Кристин Лагард отметила, что решение по снижению ставки в сентябре еще не принято и не гарантировано. Глава ЕЦБ сообщила, что инфляция в сфере услуг все еще слишком высока, а базовая инфляция может находиться выше целевого уровня большую часть следующего года. Исходя из этого, не все представители монетарного комитета ЕЦБ поддерживают снижение ключевой ставки на следующем заседании. Госпожа Лагард также отметила, что решение будет приниматься на каждом заседании в отдельности, на основании всей поступающей информации. По большому счету, Лагард поставила под сомнение снижение ставки в сентябре, что должно было спровоцировать рост европейской валюты. Однако увидели мы падение... Падение не сильное, восходящую тенденцию оно не ломает, но лишний раз подтверждает алогичность текущих движений.

Волатильность вчера опять была очень слабой, а торговый сигнал был, по сути, сформирован только один. Всю европейскую сессию цена всеми силами старалась отскочить от уровня 1,0935 и в начале американской ей удалось это сделать. Поэтому трейдеры могли открывать короткие позиции. Буквально через час цена отработала линию Киджун-сен, где и можно было закрывать короткие позиции. Теперь для дальнейших продаж можно использовать закрепление ниже уровня 1,0889. Мы считаем, что в текущих обстоятельствах продолжение падения евровалюты далеко не очевидно.

Отчет COT:

Последний отчет COT датирован 9 июля. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время была «бычьей» и в данное время ею и остается. Попытка медведей перейти в зону собственного превосходства с треском провалилась. Нетто-позиция некоммерческих трейдеров (красная линия) снижалась в последние месяцы, а коммерческих (синяя линия) – росла. В данное время они приблизительно равны, что говорит о новой попытке медведей перехватить инициативу.

Мы также по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о нам о нахождении цены в зоне консолидации – в треугольнике. Теперь дальнейшее движение пары будет зависеть от того, через какую границу цена покинет этот треугольник.

В данное время красная и синяя линии приближаются друг к другу, что говорит о наращивании Short-позиций по евровалюте. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 1,5 тысячи, а количество шортов – сократилось на 11,6 тысячи. Соответственно, нетто-позиция выросла на 13,1 тысячи. Потенциал падения у евровалюты, согласно отчетам COT, имеется немалый.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 19 июля. Заседание ЕЦБ: ничего интересного.

Обзор пары GBP/USD. 19 июля. Отмена «голубиного» сценария в августе отменяется?

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 19 июля.

Анализ EUR/USD 1Н.

На часовом таймфрейме пара продолжает формирование восходящего тренда. На данный момент у нас имеется восходящая линия тренда, выше которой сохраняется восходящая тенденция. Вся макроэкономическая статистика последних трех недель оказывала разрушительное воздействие на доллар, даже когда статистика была в пользу доллара. На 24-часовом ТФ глобальный нисходящий тренд сохраняется, а значит падение пары обратно в область 6-го уровня все еще возможно.

На 19 июля мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0805) и Киджун-сен (1,0906). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.

В пятницу в Евросоюзе и США не запланировано ни одного важного события. Поэтому волатильность сегодня может остаться низкой, а европейская валюта может продолжить скатываться потихоньку вниз. Мы по-прежнему считаем, что падение – это наиболее логичный вариант для европейской валюты. На 24-часовом ТФ пара отскочила от важного уровня 1,0940(50,0% по Фибоначчи). Также цена находится у верхней границы бокового канала на том же дневном ТФ.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.