4-часовой таймфрейм
Технические данные: Старший канал линейной регрессии: направление – вверх;
Младший канал линейной регрессии: направление – вниз;
Скользящая средняя (20; сглаженная) – вниз;
СCI: -199.7319.
Валютная пара EUR/USD во вторник, 29 июня, продолжала торговаться очень спокойно. Впрочем, чего-то иного от нее сейчас ожидать и не приходится. Проблема в том, что рынки отлично ознакомлены с позициями центральных банков ЕС и США, а макроэкономическая статистика, которая может показать изменения (позитивные или негативные) в экономике, выходит достаточно редко. Например, на этой неделе мы можем обратить внимание лишь на несколько отчетов, которые будут опубликованы в течение двух торговых дней. Речь идет о европейской инфляции и отчетам по рынку труда в США. Все остальное время пара евро/доллар проведет, вероятно, в очень низкой волатильности. Именно это и отображает график волатильности, представленный ниже. Во-первых, отлично видно, что волатильность после дня, когда были подведены итоги последнего заседания ФРС, только снижается. Если в тот день волатильность составила 141 пункт, то впоследствии она падала, пока не достигла отметки 40 пунктов. Во-вторых, абсолютное большинство торговых дней в принципе завершается с волатильностью не более 60 пунктов, что является достаточно «средним» значением. Это не означает, что работать по паре невозможно. Это означает, что с такой волатильностью рассчитывать на высокую прибыль в принципе очень сложно. Если пара проходит в течение суток (24 часа) 60 пунктов, то даже если трейдеры откроют позицию максимально низко, а закроют максимально высоко (или наоборот), то в лучшем случае это принесет прибыли пунктов 40. А ведь сигналы бывают и ложными, или же в течение дня цена несколько раз меняет направление движения. В общем, в данное время рынки не горят желанием активно торговать, а пара не желает показывать высокую волатильность. Почему же сложилась такая ситуация?
Причин здесь можно перечислить сколько угодно. Начиная с того, что с горизонта практически полностью ушла политическая тема, заканчивая постепенным выходом всего мира из состояния кризиса. Вспомните, как обстояли дела еще в прошлом году. От Дональда Трампа чуть ли не каждый день поступала новая информация, которая регулярно будоражила рынки. То президент США открыто критиковал ФРС и Джерома Пауэлла, требуя понизить ставку, то критиковал Китай, то провоцировал различные скандалы, то делал абсолютно несоответствующие истине и откровенно провокационные заявления. Все это в той или иной степени сказывалось на состоянии и настроении всех рынков. Сейчас же можно сказать, что рынки находятся в информационном штиле. Единственная информация, которая могла бы провоцировать рост волатильности, это информация об изменении параметров монетарной политики в ЕЦБ или ФРС. Однако Джером Пауэлл и Кристин Лагард четко дали понять, что это случится не в ближайшее время. Таким образом, рынкам и приходится сосредотачивать свое внимание на макроэкономической статистике, которая публикуется далеко не каждый день, да и далеко не всегда бывает важной.
Кристин Лагард и Джером Пауэлл, к слову, также достаточно часто выступают. Однако проблема в том, что ничего нового они рынкам рассказать не могут. ФРС и ЕЦБ обозначили векторы, по которым они идут и собираются идти в ближайшее время. Таким образом, удивить рынки сейчас очень и очень сложно. Например, на этой неделе запланированы три выступления Кристин Лагард. Как вы думаете, глава ЕЦБ каждый раз будет произносить что-то резонансное, что будет приводить к росту волатильности? О политике сейчас говорить и нет смысла. Политика в принципе очень редко оказывает влияние на валютный рынок. Однако сейчас как раз то время, когда о ней вообще мало кто говорит. Выборы в США прошли, Дональд Трамп ушел со своего поста и больше не наполняет своей фигурой информационное пространство. Джо Байден – полная противоположность Дональду Трампу. Если второй давал комментарии и публиковал посты в соцсетях каждый день, то Джо Байден уже почти за полгода своего президентства выступал перед журналистами от силы 3-4 раза. Причем каждый раз он просто читал текст по бумажке. Конечно, всегда можно обращать внимание на такие вещи, как пакеты бюджетного стимулирования, так как эта тема все еще остается актуальной, или грядущие налоговые изменения. Но по мере выхода Евросоюза и США из кризиса эти факторы также становятся попросту неактуальными. Большее внимание уделяется центральным банкам и монетарному стимулированию. Тем более что его объемы гораздо легче отследить. Мы уже неоднократно говорили, что в Штатах оно гораздо больше, чем в Евросоюзе, что, с нашей точки зрения, и приводит в последние полтора года к сильному падению американской валюты. Однако в последние несколько месяцев падение доллара прекратилось, поэтому впору начинать рассуждать о вероятности влияния этого фактора в дальнейшем на курс американской валюты. Мы считаем, что пока ФРС и ЕЦБ не изменили свою монетарную политику, которая продолжает оставаться «ультрамягкой», не изменится и влияние этого фактора на курс доллара. Проще говоря, ФРС продолжает вливать в свою экономику гораздо больше денег, чем ЕЦБ. Обесценивание американской валюты очень хорошо заметно и по показателям инфляции, которая в США перевалила за 5%, а в ЕС – еле-еле добралась до 2%. Таким образом, долгосрочные перспективы доллара, с нашей точки зрения, остаются без изменений. Вместе с тем, мы уже обращали внимание трейдеров на тот момент, что технический фактор говорит сейчас в пользу укрепления американской валюты (до 17-го уровня или чуть ниже). В глобальном плане (на 24-часовом таймфрейме) начался новый виток коррекционного движения в рамках восходящего тренда. Таким образом, сейчас может формироваться классическая коррекционная трехволновая структура. Следовательно, пара может опуститься в своему предыдущему локальному минимуму. Однако после завершения коррекции мы будет ожидать возобновления глобального восходящего тренда, так как в глобальном фундаментальном плане совершенно ничего не изменилось за последнее время.
Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 30 июня составляет 48 пунктов и характеризуется как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движения пары сегодня между уровнями 1,1847 и 1,1943. Разворот индикатора Хайкен Аши вверх просигнализирует о новом витке восходящей коррекции.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,1841;
S2 – 1,1780;
S3 – 1,1719.
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,1902;
R2 – 1,1963;
R3 – 1,2024.
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD продолжает движение вниз. Таким образом, сегодня рекомендуется оставаться в коротких позициях с целями 1,1847 и 1,1780 до разворота индикатора Хайкен Аши наверх. Открывать ордера на покупку рекомендуется теперь не ранее закрепления цены выше скользящей средней линии и уровня Мюррея «4/8» с целью 1,2024.
Обзор пары GBP/USD. 30 июня. Фунт испытывает давление из-за роста случаев заболевания коронавирусом в Великобритании.
Торговые сигналы, отчет COT:
Прогноз и торговые сигналы по паре EUR/USD на 30 июня.
Прогноз и торговые сигналы по паре GBP/USD на 30 июня.
