Cặp tiền tệ EUR/USD không có những biến động đáng chú ý vào thứ Tư. Chỉ số hoạt động kinh doanh tại Liên minh châu Âu và Hoa Kỳ đã khiến đô la suy giảm đáng kể từ vài ngày trước, mặc dù chúng tôi không mong đợi một phản ứng thị trường mạnh mẽ như vậy. Tuy nhiên, "phản ứng mạnh mẽ" này đã dẫn đến tổng cộng 73 điểm biến động cho cặp tiền tệ, không quá nhiều. Tuy nhiên, trước những biến động hàng ngày trong khoảng 40-50 điểm, ngay cả sự di chuyển như vậy cũng đầy ấn tượng.

Chúng tôi vẫn kỳ vọng vào sự tăng mạnh của đồng tiền Mỹ so với mọi bối cảnh cơ bản và kinh tế lớn. Ngày hôm qua, giá đã đóng cửa ở trên đường trung bình di chuyển, và hiện tại, một xu hướng điều chỉnh có thể tiếp tục trong một thời gian. Tuy nhiên, sự điều chỉnh này không phủ nhận sự tồn tại của một xu hướng tổng quan giảm trên khung thời gian 24 giờ. Nó không phủ nhận thực tế rằng thị trường đã đánh giá quá cao khả năng giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang vào năm 2024. Nó cũng không phủ nhận thực tế rằng Ngân hàng Trung ương châu Âu sẽ là người đầu tiên giảm lãi suất, không phải Fed. Tuy nhiên, cũng không nên mong đợi đô la sẽ tăng không ngừng. Chúng tôi tin rằng, tối thiểu, cặp tiền tệ EUR/USD sẽ giảm về mức 1.0450. Trong thực tế, rất có thể sẽ có một sự giảm xuống trong khoảng 1.00-1.02, nơi mà sự giảm của tiền tệ châu Âu có thể hoàn thành.

Ngày hôm qua, có thông tin cho biết nếu Donald Trump được bầu làm Tổng thống Hoa Kỳ, ông dự định làm việc chủ đích để làm suy yếu đồng tiền Mỹ. Đáng lưu ý lại chi tiết của nhiệm kỳ trước của Trump. Bốn năm trước, cựu Tổng thống Hoa Kỳ đã nhiều lần tuyên bố rằng ông không cần đô la mạnh. Các cộng sự của Trump tin rằng xuất khẩu của Mỹ cần phải trở nên cạnh tranh hơn. Cũng đáng chú ý rằng trong nhiệm kỳ tổng thống đầu tiên của Trump, đô la hầu như không suy yếu. Tuy nhiên, cũng không tăng lên. Nếu Trump trở thành Tổng thống vào cuối năm nay, có thể mong đợi một xu hướng toàn cầu về việc suy yếu đồng tiền Mỹ.

Những cuối năm, Fed có thể bắt đầu làm dịu chính sách tiền tệ của mình, do đó, ngay lập tức, hai yếu tố toàn cầu sẽ cho thấy sự suy giảm của đồng tiền Mỹ. Do đó, các nhà giao dịch muốn biết và hiểu khi nào đô la có thể bắt đầu một chuỗi suy giảm toàn cầu mới đã nhận được câu trả lời cho câu hỏi của mình. Sự suy giảm của đô la có thể được dự kiến sẽ diễn ra trong quý IV của năm nay. Đến thời điểm đó, các mục tiêu trong khoảng 1,00–1,02 có thể đã được đạt được, vì vậy xu hướng giảm sẽ được coi là hoàn thành.

Tuy nhiên, vào thời điểm hiện tại, xu hướng giảm chưa hoàn thành, và khi nào Fed sẽ bắt đầu giảm lãi suất không chắc chắn. Cuối cùng, chúng tôi và các nhà phân tích khác đều đang nói về cuối năm là thời kỳ mà lãi suất của Fed sẽ chắc chắn bắt đầu giảm. Nhưng trong thực tế, mọi thứ có thể khác. Ví dụ, vào tháng 1, thị trường tin tưởng rằng việc giảm lãi suất đầu tiên sẽ xảy ra vào tháng 3. Như chúng ta có thể thấy, không có gì diễn ra như vậy. Điều đó sẽ không xảy ra ngay cả vào tháng 6, vì vậy bây giờ nói về việc giảm lãi suất đầu tiên vào tháng 12 (ví dụ) như việc bói toán. Nếu lạm phát ở Mỹ không giảm, chúng ta sẽ không thấy bất kỳ việc hạ lãi suất nào thậm chí trong tháng 12. Trong trường hợp này, đồng đô la sẽ có lý do bổ sung để tăng, nhưng chúng tôi vẫn tin rằng đến cuối năm, Fed sẽ giải quyết được vấn đề áp lực giá cả quá mức.

Trung bình độ biến động của cặp tiền tệ euro/dollar trong 5 ngày giao dịch gần nhất tính đến ngày 25 tháng 4 là 52 điểm và được đặc trưng là "thấp." Chúng tôi dự đoán cặp tiền tệ sẽ di chuyển giữa mức 1.0634 và 1.0738 vào ngày Thứ Năm. Kênh hồi quy tuyến tính cấp cao đã rơi xuống, cho thấy xu hướng giảm toàn cầu. Chỉ báo CCI đã nhập vào vùng quá bán, nhưng chúng tôi chỉ dự đoán một sự hồi phục nhỏ về phía trên, có thể đã hoàn tất.

Các mức hỗ trợ gần nhất:

S1 – 1.0681

S2 – 1.0620

S3 – 1.0559

Các mức kháng cự gần nhất:

R1 – 1.0742

R2 – 1.0803

R3 – 1.0864

Khuyến nghị giao dịch:

Cặp EUR/USD đã khôi phục và duy trì xu hướng giảm, như chúng tôi dự đoán. Tiền tệ châu Âu nên tiếp tục giảm giá trong hầu hết các trường hợp, vì vậy chúng tôi tiếp tục xem xét việc bán với mục tiêu ở 1.0602 và 1.0559. Việc mua được coi là không thực tế ngay cả khi giá cách xa dòng trung bình di chuyển (như hiện tại). Bối cảnh cơ bản vào thời điểm này là người ta chỉ có thể mong đợi sự tăng trưởng từ đô la. Sự điều chỉnh có thể xảy ra về mặt kỹ thuật, nhưng thực hiện giao dịch xuống giờ đây là chiến lược phù hợp nhất.

Giải thích cho các hình minh họa:

Các kênh hồi quy tuyến tính - giúp xác định xu hướng hiện tại. Nếu cả hai cùng hướng về cùng một hướng, điều đó có nghĩa là xu hướng hiện tại đang mạnh.

Dòng trung bình di chuyển (cài đặt 20.0, bề mặt) - xác định xu hướng ngắn hạn và hướng đi mà giao dịch nên được tiến hành hiện nay.

Các mức Murray - mức tiêu chuẩn cho các di chuyển và sự điều chỉnh.

Các mức độ biến động (đường màu đỏ) - kênh giá dự kiến mà cặp tiền tệ sẽ di chuyển trong ngày tiếp theo, dựa trên các chỉ báo biến động hiện tại.

Chỉ báo CCI - việc nó nhập vào vùng quá bán (dưới -250) hoặc quá mua (trên +250) cho biết một sự đảo chiều xu hướng theo hướng đối diện đang tiến gần đến.