Vào thứ Năm, cặp EUR/USD đã đảo chiều có lợi cho đồng euro và tăng 80 điểm, phá vỡ vùng kháng cự 1.1070–1.1081. Theo phân tích biểu đồ, đà tăng này có thể tiếp tục hướng tới mức thoái lùi 200.0% tại 1.1165. Tuy nhiên, tôi không tin vào kịch bản này, và tôi sẽ giải thích lý do bên dưới. Tôi kỳ vọng cặp này sẽ giảm xuống dưới vùng 1.1070–1.1081 và tiếp tục đà giảm hướng về mức Fibonacci 127.2% – 1.0984.

Mẫu sóng đã trở nên phức tạp hơn một chút nhưng vẫn nhìn chung rõ ràng. Sóng giảm cuối cùng hoàn thành không phá vỡ được đáy của sóng trước đó, và sóng tăng cuối cùng hoàn thành cũng không thể phá vỡ đỉnh của sóng từ ngày 26 tháng 8. Do đó, xu hướng "tăng" bị hủy bỏ vào thời điểm này. Sóng giảm hiện tại đã tự tin phá vỡ được đáy từ ngày 3 tháng 9, xác nhận sự hình thành của xu hướng "giảm".

Bối cảnh tin tức vào thứ Năm rõ ràng. ECB đã hạ tất cả ba lãi suất, với một số mức cắt giảm vượt quá 0.25%. Theo quan điểm của tôi, điều này một mình đã đủ để kích hoạt một phản ứng "giảm giá". Tại buổi họp báo, Christine Lagarde đã nhấn mạnh lạm phát cao liên tục trong lĩnh vực dịch vụ và bày tỏ lo ngại về khả năng tăng tốc của giá tiêu dùng trong nửa cuối năm 2024. Dự báo GDP cũng bị hạ thấp một chút. Theo quan điểm của tôi, bài phát biểu của Lagarde không thể được coi là "ôn hòa". Lãi suất đã giảm, lạm phát đang giảm, và dù có một số vấn đề, thì từ khi nào việc giảm lãi suất bị phớt lờ, trong khi lo ngại về lạm phát trong lĩnh vực dịch vụ và GDP lại được tính đến? Tôi cho rằng phản ứng của thị trường vào ngày hôm qua hoàn toàn bất thường. Tôi dự kiến sẽ thấy cặp tiền tệ đảo chiều hôm nay, điều chỉnh lại mức tăng của ngày hôm qua, vốn không có căn cứ. Để xác nhận giả định này, chúng ta cần thấy cặp tiền tệ đóng cửa dưới vùng 1.1070–1.1081.

Trên biểu đồ 4 giờ, cặp tỷ giá đã phục hồi từ mức thoái lui 76.4% tại mức 1.1013 và chuyển hướng có lợi cho đồng euro. Hôm nay, chỉ báo CCI cho thấy dấu hiệu của sự phân kỳ "giảm giá", gợi ý sự đảo ngược về phía đồng đô la và quay trở lại mức 1.1013. Sau cuộc họp của ECB, tôi càng ít tự tin hơn vào tiềm năng tăng trưởng của đồng euro so với trước đó. Một sự phá vỡ dưới mức 1.1013 sẽ tăng khả năng tiếp tục giảm xuống mức 1.0935.

Báo cáo Cam Kết của Các Nhà Giao Dịch (COT):

Trong tuần báo cáo gần nhất, các nhà đầu cơ đã đóng 2,412 vị thế mua dài và 9,592 vị thế bán ngắn. Tâm lý của nhóm "Phi thương mại" đã chuyển sang "giảm giá" vài tháng trước, nhưng các nhà bò vẫn chiếm ưu thế mạnh mẽ. Hiện tại, các nhà đầu cơ đang nắm giữ tổng cộng 215,000 vị thế mua dài, trong khi vị thế bán ngắn đứng ở mức 115,000.

Tôi vẫn tin rằng tình hình sẽ tiếp tục có lợi cho phe gấu. Tôi không thấy lý do dài hạn nào để mua đồng euro. Hơn nữa, cũng cần lưu ý rằng thị trường đã định giá hoàn toàn khả năng cắt giảm lãi suất của FOMC vào tháng 9, với xác suất là 100%. Khả năng giảm giá của đồng euro dường như là đáng kể. Tuy nhiên, chúng ta không nên quên về phân tích biểu đồ, hiện tại không cung cấp tín hiệu rõ ràng cho một sự giảm mạnh của đồng euro, cũng như bối cảnh tin tức, thường xuyên gây trở ngại cho con đường của đồng đô la.

Lịch tin tức cho Hoa Kỳ và Khu vực đồng Euro:

• Khu vực đồng Euro – Thay đổi trong Sản xuất Công nghiệp (09:00 UTC).
• Hoa Kỳ – Chỉ số Tâm lý Tiêu dùng của Đại học Michigan (14:00 UTC).
• Khu vực đồng Euro – Bài phát biểu của Chủ tịch ECB Christine Lagarde.

Ngày 13 tháng 9, lịch sự kiện kinh tế chỉ chứa hai mục không mấy quan trọng và bài phát biểu của bà Lagarde. Sự ảnh hưởng của bối cảnh tin tức lên tâm lý của các nhà giao dịch hôm nay sẽ yếu.

Dự báo cho EUR/USD và Mẹo giao dịch:

Vị thế bán mới có thể được xem xét nếu cặp tỷ giá đóng cửa dưới vùng 1.1070–1.1081 trên biểu đồ giờ, với mục tiêu là 1.0984. Tôi vẫn sẽ không xem xét mua cặp này, vì các lý do đằng sau sự tăng giá của đồng euro để đáp ứng với việc nới lỏng chính sách tiền tệ của ECB vẫn chưa rõ ràng.

Các mức Fibonacci được vẽ từ 1.0917–1.0668 trên biểu đồ giờ và từ 1.1139–1.0603 trên biểu đồ 4 giờ.